Ana SayfaHisse Öneri ListesiEndeksi 85 bine taşıyacak 7 banka hissesi---

Endeksi 85 bine taşıyacak 7 banka hissesi

3 / 7
Endeksi 85 bine taşıyacak 7 banka hissesi
26 Ekim 2015 - 11:16 www.borsagundem.com

Yapı Kredi: Yılın ikinci çeyreğinde karşılık giderlerindeki artış karının düşük kalmasına neden olmuştu. Takibe düşen kredilerde görülen 20 baz puanlık düşüş ve kredilere ayrılan karşılık oranındaki yükselişi ise olumlu bulmuştuk. Çoğu bankacılık hissesinde olduğu gibi Yapı Kredi de mevsimsel olarak zayıflayan TÜFE'ye endeksli menkul gelirler, bankanın karlılığını baskı altına alacak. Mevduat maliyetlerindeki artış kredilere yansıtılmaya çalışılıyor.
Bu durum TÜFE endekslilerden oluşacak kayıpların düşük de olsa bir bölümünü telafi edebilir. Üçüncü çeyrekte takip ettiğimiz bankaların toplam karında yüzde 25 civarı çeyreksel düşüş beklentimize paralel olarak Yapı Kredi hisselerinde bu rakama paralel bir düşüş bekliyoruz. Bankanın üçüncü çeyrek karının 330 milyon TL civarında olacağını tahmin ediyoruz. Banka 0.71 piyasa değeri/defter değeri oranıyla 0.98 olan sektör ortalamasına göre iskontolu işlem görüyor. Yapı Kredi hisseleri için yüzde 10 yükseliş potansiyeli ile 4 TL hedef fiyat öngörüyoruz.

ETİKETLER :
YORUMLAR (1)
:) :( ;) :D :O (6) (A) :'( :| :o) 8-) :-* (M)
  • RONIN27 Ekim 2015 10:03

    SIYASI ISTIKRART OLMAZSA N...GİDER 13 YILDIR YÖNETENLER İSTİKRAR SAĞLAMAMIŞ HALA OY İSTİYORLAR NE MANTIK....