Ana SayfaHisse Öneri ListesiŞirket haberleri ve tavsiyeleri---

Şirket haberleri ve tavsiyeleri

1 / 31
Şirket haberleri ve tavsiyeleri
12 Mayıs 2011 - 09:55 www.borsagundem.com

HSBC Erdemir raporu yayımladı. Erdemir'in 1Ç net karı geçen yıla göre %62 artışla beklentimizin %8 üzerinde 260 milyon TL olarak gerçekleşti. Yassı çelik satış hacimlerinde görülen artış, fiyatlarda geçen yıla kıyasla yaşanan yükseliş ve başarılı maliyet kontrolü şirketin kar artışının ardındaki en önemli faktörler olmuştur. FVAÖK marjının 2Ç'de de %20 seviyesinin üzerinde korunmaya devam edeceğini düşünüyoruz. Hammadde maliyet artışlarının etkilerinin yılın ikinci yarısından itibaren görülmeye başlamasıyla marjlarda daralmanın başlayabileceğini öngörüyoruz. Endeksin Üzerinde Getiri önerimizi 5.25TL'Lik hedef fiyatımız ile birlikte koruyoruz. Hedef fiyatımızı İndirgenmiş Nakit Akımları Analizi ve rasyo kıyaslaması yöntemlerinin ortalaması ile belirliyoruz. Ürün fiyatlarında beklentilerin üzerinde bir gerileme ve makro ekonomik gelişmelere bağlı olarak talepte azalma önerimiz için en önemli riskleri oluşturmaktadır.

ETİKETLER :
YORUMLAR (0)
:) :( ;) :D :O (6) (A) :'( :| :o) 8-) :-* (M)