Ana SayfaHisse Öneri ListesiUzmanlardan 7 hisse için analiz!---

Uzmanlardan 7 hisse için analiz!

8 / 8
Uzmanlardan 7 hisse için analiz!
14 Ocak 2014 - 17:03 www.borsagundem.com

“GÜBRETAŞ’TA HEDEF FİYATIMIZ 2,66TL”

Beste Naz Süllü-İntegral Menkul Değerler Analisti

“Bu yıl içerisinde yüzde 25 oranında özkaynak karlılığı sağlayan Gübretaş, 2013 Aralık ayı içerisinde yüzde 300 debelsiz sermaye artırımı yaptı. Özsermayesini kuvvetlendirmesi, mali açıdan pozitif algılanacak. Net satışlarından görülen azalmaları incelediğimizde ise yurtdışı satışlar kalemi ve satış iskontolarında azalma toplama eski yansıdı. Ancak yurtiçi talebin güçlü olması, satışlar açısından olumlu bir görünüm sergiliyor. Mali açıdan şirketin 2013 üçüncü çeyrek dönem sonunda net karı azalma gösterirken, azalmanın kur farkından kaynaklanması, şirketin kar marjlarını baskılıyor. 2014 yılında kur beklentimiz ve 2013 dördüncü çeyrek karına olumsuz yansıyacağı beklentisi ile Gübretaş için kısa vadeli önerimiz 2,66 ile ‘ağırlığı azalt’ yönünde.” (EKONOMİST DERGİSİ)

ETİKETLER :
YORUMLAR (1)
:) :( ;) :D :O (6) (A) :'( :| :o) 8-) :-* (M)